Оценка управления денежными потоками в ООО "ГРАНДФРУТ"

2 Оценка управления денежными потоками в ООО "ГРАНДФРУТ"

2.1 Характеристика деятельности организации

ООО "ГРАНДФРУТ" зарегистрировано 26.10.2012. Находится по адресу 107370 г. Москва, Открытое шоссе, д.15, стр.15. Генеральный директор Пырсина Татьяна Владимировна.  

Общество имеет в собственности обособленное имущество, учитываемое на его самостоятельном балансе, может от своего имени приобретать и осуществлять имущественные и личные неимущественные права, нести обязанности, быть истцом и ответчиком в суде. Общество несет ответственность по своим обязательствам всем принадлежащим ему имуществом.

Общество осуществляет следующие виды деятельности:

- оптовая торговля пищевыми продуктами, включая напитки, и табачными изделиями;

- оптовая торговля фруктами, овощами и картофелем;

- оптовая торговля картофелем;

- оптовая торговля непереработанными овощами, фруктами и орехами;

- оптовая торговля переработанными овощами, картофелем, фруктами и орехами;

- прочая оптовая торговля;

- оптовая торговля безалкогольными напитками.

Кроме перечисленных видов деятельности, ООО "ГРАНДФРУТ" может осуществлять иные виды деятельности, не запрещенные законом.

ООО "ГРАНДФРУТ" само определяет стратегию развития предприятия, разрабатывает экономически эффективные организационные и управляющие системы, ассортимент продаваемой продукции.

Основная стратегия компании заключается в сохранении текущих позиций на рынке. Выбор такой стратегии диктует современный финансовый кризис. Составим список сильных и слабых сторон предприятия.

Таблица 2.1.1 - Сильные и слабые стороны ООО "ГРАНДФРУТ"

Сильные стороны - это то, в чем предприятие преуспело или какая-то особенность, предоставляющая ей дополнительные возможности. Сила может заключаться в имеющемся опыте, высокой квалификации персонала, высоком качестве реализуемой продукции, известности представленных торговых марок и т.п.

Слабые стороны - это отсутствие чего-то важного для функционирования предприятия, что-то, что пока не удается предприятию (по сравнению с другими) или нечто, ставящее предприятие в неблагоприятные условия. В качестве примера слабых сторон можно привести слишком узкий ассортимент реализуемых товаров, плохую репутацию компании на рынке, низкий уровень сервиса и т.п. В целом в ООО "ГРАНДФРУТ" слабые стороны наблюдаются в основном в области маркетинга и применения новейших технологий в области производства продукции.

Определим рыночные возможности и угрозы ООО "ГРАНДФРУТ". Рыночные возможности - это благоприятные обстоятельства, которые предприятие может использовать для получения преимущества. В качестве примера рыночных возможностей можно привести ухудшение позиций конкурентов, резкий рост спроса, появление новых технологий производства продукции, рост уровня доходов населения. Рыночные угрозы - события, наступление которых может оказать неблагоприятное воздействие на ООО "ГРАНДФРУТ". Примеры рыночных угроз: выход на рынок новых конкурентов, рост налогов, повышение уровня инфляции, изменение вкусов покупателей, снижение рождаемости.

Рыночные возможности, открывающиеся перед компанией и угрожающие ей со стороны внешней среды опасности (угрозы) представим в таблице 2.1.2.

Таблица 2.1.2 - Рыночные возможности и угрозы

Основными способами привлечения клиентов ООО "ГРАНДФРУТ" являются:

- оптимальная ценовая политика;

- контроль качества закупаемой продукции;

- выгодные условия расчетов, доставка;

- привлекательные условия хранения продукции.

Краткая характеристика деятельности ООО "ГРАНДФРУТ" показала, что организация сама определяет стратегию развития, разрабатывает экономически эффективные организационные и управляющие системы, ассортимент выпускаемой продукции. Основные стратегические факторы успеха компании ООО "ГРАНДФРУТ": высокое качество продукции; постоянное изучение и тестирование рынка; профессиональное обслуживание и создание постоянной базы клиентов.

Финансовая деятельность ООО "ГРАНДФРУТ" направлена на расширение потребительского рынка  и получение финансовых ресурсов  для обеспечения стабильного финансового состояния предприятия. Финансовые ресурсы ООО "ГРАНДФРУТ" составляют основу системы управления материальными и денежными потоками предприятия.

Целью управления денежными потоками ООО "ГРАНДФРУТ" является определение оптимального уровня остатков денежных потоков для предприятия на основе компромисса между риском потери платежеспособности в случае недостаточности денежных потоков и упущенной выгодой от неинвестирования временно свободных денежных потоков.

Однако помимо определения оптимального остатка к задачам управления денежными потоками относятся:

- оперативный, повседневный контроль за сохранностью наличных денежных потоков ООО "ГРАНДФРУТ";

- контроль за использованием денежных потоков строго по назначению;

- контроль за правильными и своевременными расчетами с бюджетом, банками, персоналом;

- контроль за соблюдением форм расчетов с покупателями и поставщиками;

- своевременная выверка расчетов с дебиторами и кредиторами для исключения просроченной задолженности;

- диагностика состояния абсолютной ликвидности предприятия;

- прогнозирование способности предприятия погасить возникшие обязательства в установленные сроки.

Несмотря на то, что ООО "ГРАНДФРУТ" успешно функционирующее предприятие, менеджмент уделяет недостаточное внимание управлению денежными потоками особенно в плане оптимизации остатков денежной наличности, что отражено в реализуемой на предприятии схеме управления денежными потоками (рисунок 2.1.1).

Рисунок 2.1.1 - Модель управления денежными потоками ООО "ГРАНДФРУТ"

Кратко охарактеризуем составляющие модели.

На этапе постановки целей генеральным директором формируются цели управления денежными потоками, определяются необходимые остатки денежных потоков (на основе данных предыдущих периодов с учетом изменений рыночной ситуации), определяются основные потребители денежных потоков.

При реализации функции планирования денежных потоков специалистами по бюджетированию составляется годовой прогноз движения денежных потоков предприятия с разбивкой по месяцам и даже более детальный (недели, дни), прогноз объемов поступлений и оттоков денежных потоков.

В ООО "ГРАНДФРУТ" учетом движения денежных потоков занимаются специалисты по финансам. На данном этапе систематизируются все данные о поступлении и расходе денежных потоков (ведется учет платежных документов, анализируются изменения на расчетном счете предприятия), формируется отчет о движении денежных потоков.

Функция контроля является одной из основных функций реализуемой модели управления. Контролю на предприятии уделяется повышенное внимание. Данная функция реализуется экономическим управлением.

Специалист по финансам осуществляет учет и контроль финансовой документации, подтверждающей изменение денежной наличности, осуществляет контроль за поступлениями денежных потоков.

Специалист по бюджетированию осуществляет контроль за соблюдением заранее разработанного плана движения денежных потоков.

Специалист по контролю закупок и цен осуществляет контроль за расходованием денежных потоков предприятия путем анализа финансовой документации, выявляет отклонения между указанными ценами и среднерыночными ценами на данные товары. Руководитель визирует практически все документы, подтверждающие расходование денежных потоков.

В процессе реализации функции анализа движения денежных потоков специалистом по бюджетированию определяются отклонения фактического движения денежных потоков от заранее разработанного прогноза, выявляются причины отклонений, разрабатываются рекомендации по снижению негативных последствий невыполнения плана, если таковые имеются.

Специалист контроля закупок и цен, как уже было отмечено, проводит сравнительный анализ заявленных и фактических цен на покупаемые товары.

Основным недостатком сложившейся системы управления денежными потоками является отсутствие какого-либо математически обоснованного оптимального остатка денежных потоков. Данный показатель диктуется руководством предприятия, а в его основе лежит аналогичный показатель предыдущего периода с учетом определенных корректировок на изменение рыночной ситуации либо в виду возросшей текущей потребности в денежных потоках.

Можно отметить и положительные моменты в управлении денежными потоками ООО "ГРАНДФРУТ". Так реализуемые на предприятии функции управления находятся на постоянном контроле руководства, что призвано обеспечить достаточно высокую эффективность управления денежными потоками, а также повысить адаптивность сложившейся системы. Кроме того нужно отметить распределение управленческих функций между несколькими отделами, что, хотя и увеличивает децентрализованность управления, позволяет взглянуть на управление денежными потоками глазами специалистов в различных областях.

2.2 Оценка финансового состояния как основа управления денежными потоками организации

Управление денежными потоками ООО "ГРАНДФРУТ" является необходимым элементом получения выручки и прибыли предприятия.

Таблица 2.2.1 - Основные финансовые показатели деятельности ООО "ГРАНДФРУТ"

* Данные за 2015 год – прогнозные на основании деятельности организации за 9 месяцев

 

За анализируемый период наблюдается существенное повышение выручки ООО "ГРАНДФРУТ" на 6  797 тыс. руб. или на 28,9%, что связано с расширением деятельности организации. Выручка за 2015 год сформировалась в размере 30  298 тыс. руб. Прибыль от продаж за 2015 год равна 1  591 тыс. руб. Финансовый результат от продаж в течение анализируемого периода также стремительно вырос (на 185,1%).

Как следует из таблицы 2.2.2, наибольшее влияние на выручку от продажи и прибыль от основной деятельности ООО "ГРАНДФРУТ" оказывают колебания рыночных цен на продукцию и изменение объемов реализации продукции (работ, услуг). Причем наблюдается тенденция роста влияния рыночных цен на выручку и, наоборот, снижения влияния на выручку объемов производства.

Таблица 2.2.2 - Степень влияния основных факторов на размер выручки от продажи ООО "ГРАНДФРУТ"

Помимо изменения абсолютного значения выручки от реализации для целей анализа финансовых результатов деятельности необходимо проанализировать показатели рентабельности. Показатели рентабельности - важнейшие характеристики фактической среды формирования прибыли и дохода предприятия.

Показатели рентабельности деятельности ООО "ГРАНДФРУТ" представлены в таблице 2.2.3.

Таблица 2.2.3 – Показатели рентабельности деятельности ООО "ГРАНДФРУТ"

Все три показателя  рентабельности ООО "ГРАНДФРУТ",  приведенные в таблице, имеют положительные значения, поскольку организацией получена как прибыль от продаж, так прибыль от финансово-хозяйственной деятельности за данный период. Прибыль от продаж в анализируемом периоде составляет 5,3% от полученной выручки. Более того, имеет место рост рентабельности продаж по сравнению с данным показателем за 2013 год (+2,9%).

Показатель рентабельности, рассчитанный как отношение прибыли до процентов к уплате и налогообложения (EBIT) к выручке организации, за 2015 год составил 5,4%. То есть в каждом рубле выручки организации содержалось 5,4 коп. прибыли до налогообложения.

Денежные средства сами по себе являются бесприбыльным активом, поэтому главная цель политики управления ими – это поддержание их на минимальном уровне, достаточном для осуществления эффективной финансово-хозяйственной деятельности организации. Поэтому процесс управления денежными потоками организации осуществляется поэтапно. На первом этапе проводят оценку финансового состояния организации.  

Стабильность финансового положения предприятия, обеспечиваемая достаточной долей собственного капитала в составе источников финансирования, представляет собой финансовую устойчивость.

Финансовое состояние предприятия,  его устойчивость во многом зависят от оптимальности структуры источников капитала (соотношения собственных и заемных средств). Рассмотрим представленную в приложении А структуру источников капитала ООО "ГРАНДФРУТ.

Из представленных в первой части таблицы данных видно, что в 2015  г. в активах ООО "ГРАНДФРУТ" доля текущих активов составляет 1/4, а иммобилизованных средств, соответственно, 3/4. Активы ООО "ГРАНДФРУТ" за три последних года увеличились на 42  329 млн. руб. (47,7%). Отмечая рост активов, необходимо учесть, что собственный капитал увеличился в меньшей степени - на 44,9%. Отстающее увеличение собственного капитала относительно общего изменения активов является негативным показателем.

Рост величины активов организации связан, в первую очередь, с ростом следующих позиций актива баланса:

- основные средства – 30  842 тыс. руб. (72,6%);

- запасы: сырье, материалы и другие аналогичные ценности – 10  617 тыс. руб. (25%).

Одновременно, в пассиве баланса наибольший прирост наблюдается по позициям:

- добавочный капитал – 21  914 тыс. руб. (50,5%);

- нераспределенная прибыль (непокрытый убыток) – 11  318 тыс. руб. (26,1%);

- резервный капитал – 2  988 тыс. руб. (6,9%);

- прочие долгосрочные обязательства – 2  377 тыс. руб. (5,5%).

Среди отрицательно изменившихся статей баланса можно выделить «налог на добавленную стоимость по приобретенным ценностям» в активе и «кредиторская задолженность: поставщики и подрядчики» в пассиве.

В 2015 г. собственный капитал ООО "ГРАНДФРУТ" сформирован в размере 116  885,0 тыс. руб. За рассматриваемый период произошел рост собственного капитала организации на 36  220,0 тыс. руб. или на 44,9%.

Расчет основных показателей финансовой устойчивости организации показан в таблице 2.2.4.

Таблица 2.2.4 - Основные показатели финансовой устойчивости организации

Коэффициент автономии ООО "ГРАНДФРУТ"  на последний день анализируемого периода составил 0,89. Данный коэффициент характеризует степень зависимости ООО "ГРАНДФРУТ"  от заемного капитала. Полученное значение говорит о слишком осторожном отношении ООО "ГРАНДФРУТ"  к привлечению заемных денежных средств (собственный капитал составляет 89% в общем капитале организации). В течение анализируемого периода имело место несущественное падение коэффициента автономии.

Коэффициент обеспеченности собственными оборотными средствами на последний день анализируемого периода составил 0,53. За весь рассматриваемый период наблюдалось заметное уменьшение коэффициента обеспеченности собственными оборотными средствами на 0,05. В 2015 г. значение коэффициента характеризуется как хорошее. Значения коэффициента обеспеченности собственными оборотными средствами в течение всего анализируемого периода соответствовали нормальным.

В течение анализируемого периода имело место несущественное, на 0,01, уменьшение коэффициента покрытия инвестиций – до 0,91. Значение коэффициента в 2015  г. полностью соответствует нормативному значению. C 0,61 до 0,56 (на 0,05) снизился коэффициент обеспеченности материальных запасов за весь анализируемый период. Коэффициент сохранял нормативные значения в течение всего рассматриваемого периода. Значение коэффициента обеспеченности материальных запасов на конец анализируемого периода можно характеризовать как достаточно хорошее.

По коэффициенту краткосрочной задолженности видно, что величина краткосрочной кредиторской задолженности ООО "ГРАНДФРУТ"  значительно превосходит величину долгосрочной задолженности (81,1% и 18,9% соответственно).

При этом в течение анализируемого периода доля долгосрочной задолженности выросла на 10,1%.

Проведем анализ ликвидности организации.

Таблица 2.2.5 - Расчет коэффициентов ликвидности ООО "ГРАНДФРУТ"  

Как показывают данные таблицы, в 2015 г. коэффициент текущей (общей) ликвидности имеет значение 2,80 (при норме показателя не менее 2). В течение анализируемого периода коэффициент текущей ликвидности вырос на 0,19. Значение коэффициента быстрой (промежуточной) ликвидности не соответствует норме – 0,19 при норме 1 и более. Это говорит о недостатке в ООО "ГРАНДФРУТ"  ликвидных активов, которыми можно погасить наиболее срочные обязательства. Коэффициент быстрой ликвидности в течение всего периода не укладывался в установленный норматив. При норме 0,2 и более значение коэффициента абсолютной ликвидности составило 0. C начала периода коэффициент практически не изменился.

Таким образом, по результатам проведенного анализа выделим и сгруппируем по качественному признаку основные показатели финансового положения и результатов деятельности ООО "ГРАНДФРУТ"  за весь рассматриваемый период.

С положительной стороны финансовое состояние организации характеризуют следующие показатели финансового положения и результатов деятельности:

- коэффициент обеспеченности собственными оборотными средствами в 2015 г. демонстрирует исключительно хорошее значение - 0,53;

- коэффициент текущей (общей) ликвидности полностью соответствует нормальному значению;

- растет рентабельность продаж по валовой прибыли;

- коэффициент покрытия инвестиций полностью соответствует норме (доля собственного капитала и долгосрочных обязательств в общей сумме капитала ООО "ГРАНДФРУТ" составляет 91%;

- высокий коэффициент автономии (0,89);

- за 2015 год получена прибыль от продаж (1  591 тыс. руб.), причем наблюдается положительная динамика по сравнению с предшествующим годом (+849 млн. руб.)

- прибыль от финансово-хозяйственной деятельности за период  составила 1  277 тыс. руб.

В ходе анализа были получены следующие неудовлетворительные показатели финансового положения и результатов деятельности организации:

-  отрицательная динамика изменения собственного капитала относительно общего изменения активов (сальдо баланса) организации;

- значительная отрицательная динамика прибыли до процентов к уплате и налогообложения на рубль выручки ООО "ГРАНДФРУТ".

С критической стороны финансовое положение организации характеризуют следующие показатели:

- значительно ниже нормы коэффициент быстрой (промежуточной) ликвидности;

-  коэффициент абсолютной ликвидности существенно ниже нормативного значения.

2.3 Анализ управления денежными потоками в ООО "ГРАНДФРУТ"

Управление денежными потоками – важнейший элемент финансовой политики ООО "ГРАНДФРУТ", т.к. от его качества и эффективности зависит не только финансовая устойчивость организации в конкретный период времени, но и способность к дальнейшему развитию, достижению финансового благополучия на долгую перспективу.

В таблице 2.3.1 рассмотрим основные показатели, отражающие движение денежных средств ООО "ГРАНДФРУТ" за 2014 год и 9 месяцев 2015 г. в абсолютном выражении и относительные показатели, характеризующие структуру денежных потоков по видам деятельности: текущей,  инвестиционной и финансовой.

Таблица 2.3.1 - Показатели движения денежных средств ООО "ГРАНДФРУТ"

за 2014-2015 гг. по видам деятельности

На конец 2013 года остаток денежных средств отсутствовал. Отрицательным моментом является превышение оттока денежных средств над их притоком в 2015 году или незначительное превышение в 2014 году.

Сумма положительного денежного потока (поступления) ООО "ГРАНДФРУТ" в 2015 г. увеличилась по сравнению с 2014 г. на 1503 тыс. руб., темп прироста составил 2%. Значение отрицательного денежного потока (расходование) возросло чуть меньше - на 1448 руб., или на 2%.

Сравнение показателей притока и оттока денежных средств по текущей деятельности свидетельствует об имеющемся превышении притока над оттоком в 2014 г. на сумму 3941 тыс. руб., а в 2015 г. незначительное превышение оттока над притоком денежных средств на -156 тыс. руб. Такой момент можно считать положительным фактом, так как именно текущая (основная) деятельность должна обеспечивать достаточность денежных средств для осуществления операций по инвестиционной и финансовой деятельности.

На основании таблицы 2.3.1 можно сделать следующие выводы: отток денежных средств по текущей деятельности в 2015 г. снизился по сравнению с 2014 г. на -5429 тыс. руб., темп прироста составил -9%, что сопровождается уменьшением притока денежных средств по текущей деятельности на 9526 тыс. руб. По сравнению с 2014 г. он снизился на 15%. Однако, превышение оттока денежных средств над притоком по текущей деятельности в 2015 г. не повлияло на то, что ООО "ГРАНДФРУТ" существенно увеличило объем инвестиционной деятельности. Рост удельного веса притока денежных средств по инвестиционной деятельности в 2015 г. по сравнению с 2014 г. составил 316%, абсолютная величина притока составила 218 тыс. руб., а в 2015 г. приток денежных средств по инвестиционной деятельности был существенно ниже (69 тыс. руб.).

Отток денежных средств по инвестиционной деятельности также увеличился в 2015 г. и составил 3751 тыс. руб., превысив значение 2014 г. на 2041 тыс. руб. (119%). Данное обстоятельство свидетельствует о значительном росте вложений долгосрочного, капитального характера и связано с реализацией стратегических планов организации.

Сравнение показателей притока и оттока денежных средств по инвестиционной деятельности в 2015 г. показало превышение последнего на 3464 тыс. руб. ООО "ГРАНДФРУТ", имея значительные высвобожденные денежные средства от текущей деятельности, активно формирует в 2014 г. свою материально-техническую базу и осуществляет иные долгосрочные вложения, имея целью получение отдачи на вложенные средства в относительно отдаленной перспективе, что вполне может соответствовать коммерческим целям организации.

Отток денежных средств по финансовой деятельности в 2015 г. увеличился по сравнению с 2014 г. на 4836 тыс. руб., темп прироста составил 65%, что сопровождалось значительным увеличением притока денежных средств по финансовой деятельности на 10811 тыс. руб. По сравнению с 2015 г. он увеличился на 212%.

Далее проанализируем структуру поступления и выбытия денежных средств ООО "ГРАНДФРУТ" за 2014 - 2015 годы, используя данные таблиц 2.3.2. и 2.3.3.

Таблица 2.3.2 - Структура притока денежных средств ООО "ГРАНДФРУТ" по видам деятельности

Рассматривая показатели денежных потоков ООО "ГРАНДФРУТ" по видам деятельности, следует отметить, что наибольший их объем обеспечивает текущая деятельность организации. Сумма притока денежных средств по текущей деятельности в 2015 г. составила 52910 тыс. руб., что на 9526 тыс. руб. меньше, чем в предыдущем году. Удельный вес данного показателя в общем объеме всех денежных поступлений составил в 2015 г. 76,56%, что на 15,79% ниже показателя 2014 г. Это объясняется относительной активизацией инвестиционной деятельности ООО "ГРАНДФРУТ". Следует отметить, что на долю поступлений от финансовой деятельности организации приходилось 23,02% от всех поступлений в 2015 году, что больше аналогичного показателя 2014 года на 15,48%.

Что касается структуры денежных поступлений ООО "ГРАНДФРУТ", следует отметить, что наибольший удельный вес в 2015 году был по текущей деятельности (76,56%), на втором месте находится финансовая деятельность (23,02%), далее – инвестиционная (0,42%).

Таблица 2.3.3 - Структура оттока денежных средств ООО "ГРАНДФРУТ" по видам деятельности

Относительно структуры денежных расходов ООО "ГРАНДФРУТ", следует отметить, что наибольший удельный вес в 2015 году был также по текущей деятельности (76,78%), на втором месте финансовая деятельность (17,79%), далее – инвестиционная (5,43%).

Произведем оценку всех направлений поступления (притоков) и выбытия (оттоков) денежных средств ООО "ГРАНДФРУТ" прямым (приложение Б) и косвенным методами (приложение В).

Результат анализа движения денежных средств организации прямым методом позволяет сделать следующие выводы:

1) общая сумма потока денежных средств по текущей деятельности отрицательна и составляет 156 тыс. руб., что может вызвать нестабильное существование ООО "ГРАНДФРУТ" в долгосрочной перспективе. Общая сумма поступлений составляет 52910 тыс. руб., в том числе реализация - 18518,5 тыс. руб. (главный источник поступлений), авансы – 15873 тыс. руб., расчеты с подотчетными лицами – 10582 тыс. руб., прочие поступления – 7936,5 тыс. руб. Расход по текущей деятельности составляет 53066 тыс. руб., в том числе сырье и материалы – 18573,1 тыс. руб. (главный источник выбытия денежных средств), заработная плата – 15919,8 тыс. руб., отчисления в бюджет – 10613,2 тыс. руб., прочие расходы – 7959,9 тыс. руб.;

2) общая сумма потока денежных средств от инвестиционной деятельности составляет -3464 тыс. руб. Поступления от инвестиционной деятельности 287 тыс. руб., а расход – 3751 тыс. руб.;

3) общая сумма потока денежных средств от финансовой деятельности составила 3616 тыс. руб. Поступления от финансовой деятельности составили 15910 млн. руб., расход составил – 12294 тыс. руб.;

4) совокупный денежный отток по видам деятельности составил – 4 тыс. руб.

Таким образом, в 2015 году изменения в движении денежных средств связаны с оттоками средств по текущей и финансовой деятельности, превышением операционных расходов над доходами, сокращением выручка от реализации продукции по сравнению с 2014 годом (на 3334,1 тыс. руб.), погашениями полученных кредитов и займов, что может свидетельствовать о нестабильном положении ООО "ГРАНДФРУТ" в долгосрочной перспективе.

В этом случае ООО "ГРАНДФРУТ" необходимы оптимизация денежных потоков и обеспечение их сбалансированности на предстоящий период и контроль выплат.

С аналитической точки зрения предпочтителен косвенный метод, так как позволяет определить взаимосвязь полученной прибыли с изменением величины денежных средств. Расчет денежных потоков данным методом ведется от показателя чистой прибыли с необходимыми его корректировками в статьях, не отражающих движение реальных денег по соответствующим счетам. Суть косвенного метода состоит в преобразовании величины чистой прибыли в величину денежных средств.

Косвенный метод основан на анализе статей баланса и отчета о финансовых результатах. Он позволяет показать взаимосвязь между разными видами деятельности организации, устанавливает взаимосвязь между чистой прибылью и изменениями в активах организации за отчетный период.

Преимуществом косвенного метода при использовании в управлении является то, что он позволяет установить соответствие между финансовым результатом и собственными оборотными средствами. В долгосрочной перспективе косвенный метод позволяет выявить наиболее проблемные «места скопления» замороженных денежных средств и, исходя из этого, разработать пути выхода из сложившейся ситуации.

Подготовка отчета о движении денежных средств на основе косвенного метода проходила в несколько этапов:

1) расчет изменений по статьям баланса и определение факторов, влияющих на увеличение или уменьшение денежных средств организации;

2) анализ и классификация источников поступления денежных средств и направлений использования;

3) объединение полученных данных в отчете о движении денежных средств.

Поскольку в формате баланса не предусмотрена статья «Амортизация», то ее величина определяется как разность между остаточной стоимостью внеоборотных активов (основных средств и нематериальных активов) на начало и конец периода. Обобщающая информация о движении денежных средств косвенным методом в ООО "ГРАНДФРУТ" приведена в приложении В.

Составленный отчет о движении денежных средств косвенным методом позволяет сделать следующие выводы: чистый приток денежных средств образовался в результате сальдирования сумм притока и оттока средств.

Приток средств ООО "ГРАНДФРУТ" образовался за счет прибыли, амортизации, роста кредиторской задолженности. Отток денежных средств вызван приобретением основных средств, ростом запасов, ростом дебиторской задолженности. Таким образом, необходимо отметить, что за 2015 год в процессе финансово-хозяйственной деятельности ООО "ГРАНДФРУТ" увеличило свою балансовую стоимость на 7646 тыс. руб.

СПИСОК ИСПОЛЬЗОВАННЫХ ИСТОЧНИКОВ

1. Гражданский кодекс РФ. Части 1-4 по состоянию на 13.07.2015 г. // Справочно-правовая система «Гарант».
2. Налоговый кодекс Российской Федерации. Часть первая от 31 июля 1998 г. № 146-ФЗ (с изм. и доп. от 29.12.2015) // Справочно-правовая система «Гарант».
3. Налоговый кодекс Российской Федерации. Часть вторая от 5 августа 2000 г. № 117-ФЗ (с изм. и доп. от 29.12.2015) // Справочно-правовая система «Гарант».
4. О бухгалтерском учете: Федеральный закон от 06.12.2011 №402-ФЗ  (ред. от 04.11.2014) // Справочно-правовая система «Гарант» [Электронный ресурс].
5. Приказ Минфина РФ «Об утверждении Положения по бухгалтерскому учету «Отчет о движении денежных средств» (ПБУ 23/2011)» от 02.02.2011 № 11н // Российская газета.- 2011.- № 87.
6. О формах бухгалтерской отчетности организаций: Приказ Минфина Российской Федерации от 02.07.2011 № 66н (ред. от 06.04.2015) // Справочно-правовая система «Гарант» [Электронный ресурс].
7. Адамайтис Л.А. Анализ финансовой отчетности: Учебное пособие. – М.: КноРус, 2011. – 321с.
8. Бланк В.Р., Тараскина А.В. Теория и практика комплексного анализа финансового состояния хозяйствующих субъектов. Астрахань: ЦНТЭП, 2014. – 327с.
9. Барулин С.В. Финансы: учебник. М.: КноРус, 2012. – 428с.
10. Бережная Е.В., Бережной В.И., Бигдай О.Б. Управление финансовой деятельностью предприятий (организаций): Учебное пособие. – Инфра-М, 2011. – 453с.
11. Бланк И.А. Основы финансового менеджмента. – 3-е изд., перераб. и доп. М.: Омега-Л, 2011. – 611с.
12. Бобылева А.З. Управление в условиях неустойчивости финансово-экономической системы. Стратегия и инструменты. – М.: Издательство Московского Университета, 2012. – 431с.
13. Бочаров В.В., Леонтьев В.Е., Радковская Н.П. Финансы: Учебник. – СПб.: Питер, 2011. – 402с.
14. Бочаров В.В. Управление денежным оборотом предприятий и корпораций. М.: Финансы и статистика, 2011. – 142с.
15. Бочаров В.В. Финансовый анализ. СПб.: Питер, 2012. – 240с.
16. Володина А.А. Управление финансами. Финансы предприятий. М.: Финансы, 2011. – 502с.
17. Галицкая С.В. Финансовый менеджмент. Финансовый анализ. Финансы предприятий: Учебное пособие. – М.: Эксмо, 2012. – 394с.
18. Григорьева Т.И. Финансовый анализ для менеджеров: оценка, прогноз: Учебник. – 2-е изд., перераб. и доп. – М.: Юрайт, 2011. – 411с.
19. Гришин В.В., Гришина В.Г. Разрабатываем бизнес-стратегию фирмы. – М.: Дашков и Ко, 2012. – 319с.
20. Дьякова Н.Е. Потоки денежных средств и финансовый результат. М.: ЮНИТИ-ДАНА, 2012. – 401с.
21. Ермасова Н.Б. Финансовый менеджмент. М.: Юрайт, 2011. – 621с.
22. Жилкина А.Н. Управление финансами. Финансовый анализ предприятия: Учебник. М.: Инфра-М, 2012. – 332с.
23. Иванов Е.Н. Отчет о движении денежных средств. М.: Экономика, 2011. – 235с.
24. Ковалев В.В. Управление потоками денежных средств, прибылью и рентабельностью: Учебно-практическое пособие. М.: Проспект, 2013. – 336с.
25. Костырко Р.А. Финансовый анализ: Учебное пособие. – Харьков: Фактор, 2011. – 784с.
26. Невешкина Е.В. Управление финансово-товарными потоками на предприятиях торговли: практическое пособие. – М.: Дашков и К, 2012. – 361с.
27. Роберт С. Хиггинс. Финансовый анализ. Инструменты для принятия бизнес-решений. М.: Вильямс, 2013. – 487с.
28. Румянцева Е.Е. Финансы организации: финансовые технологии управления предприятием: учебное пособие. М.: ИНФРА-М, 2013. – 459с.
29. Савицкая Г.В. Комплексный анализ хозяйственной деятельности предприятия: Учебник. – М.: Инфра-М, 2013. – 607с.
30. Филатова Т.В., Брусов П.Н. Финансовый менеджмент. Финансовое планирование: Учебное пособие. М.: КноРус, 2013. – 561с.
31. Финансы: Учебник / под ред. Романовского М.В. – М.: Юрайт-Издат, 2012. – 590с.
32. Шохин Е.И. Финансовый менеджмент: учебник. 3-е изд. М.: КноРус, 2012. – 480с.
33. Бурцев А.Л. Анализ финансовой устойчивости организации: теория и сфера применения // Вестник АГТУ. Сер.: Экономика. – 2012. – № 1. – С.253-257.
34. Гоян М.И. Потоки денежных средств как кругооборот денежных средств по формированию затрат и активов организации // Вестник Белорусского государственного экономического университета. – 2013. – № 3. – С.15-19.
35. Грибов М. Как составить отчет о движении денежных средств по МСФО // Финансовый директор. – 2013. –  №1. – С.16-18.
36. Грищенко Ю.И. Организация и управление потоками денежных средств от финансовой деятельности компании // Справочник экономиста. - 2008. - № 12. – С.174-175.
37. Кадыров И.С. Проблемы составления отчета о движении потоков денежных средств в коммерческих организациях // Вестник Адыгейского государственного университета, Сер.: Экономика. - 2011. - Вып. 2. – С.105-107.
38. Пласкова Н. Информационная база анализа потоков денежных средств // Финансовый бизнес. – 2013. – № 10. – С.25-27.